Silver Lake et AltaOne Capital reçoivent l'approbation des autorités de la concurrence pour l'acquisition d'une participation de 37,6% au capital de Cegid Group
auprès de Groupama et ICMI et l'offre publique obligatoire en résultant

Paris, France, 4 juillet 2016 – Silver Lake, leader mondial de l'investissement en technologie et AltaOne Capital LLP, formant un consortium (le « Consortium »), annoncent avoir reçu l'approbation des autorités de la concurrence pour l'acquisition d'une participation de 37,6% au capital de Cegid Group auprès de Groupama SA, Groupama Gan Vie et ICMI et l'offre publique obligatoire en résultant (l" Offre ").

La Commission Européenne et l'autorité russe de la concurrence ont approuvé l'opération, respectivement le 30 juin 2016 et le 21 juin 2016.

L'acquisition du bloc interviendra une fois que le Conseil d'administration aura rendu son avis motivé sur l'Offre, après réception d'une attestation d'équité établie par un expert indépendant et sera suivie du dépôt de l'Offre auprès de l'Autorité des marchés financiers à un prix de 61 € par action (dividende au titre de l'exercice 2015 détaché) ^[1] et 44,25 € par bon d'acquisition remboursable.

Un complément de prix égal à 1,25€ par action et bon d'acquisition remboursable serait payé dans l'hypothèse où les titres apportés à l'Offre Publique, avec ceux acquis dans le cadre du bloc, représenteraient 95% ou plus du capital social et des droits de vote, permettant la mise en oeuvre effective d'un retrait obligatoire.

Outre le bloc de 37,6% devant être acquis, plusieurs actionnaires significatifs, représentant ensemble un bloc additionnel de 7,8% se sont engagés à apporter leurs titres à l'Offre. En conséquence, le seuil de 50% du capital ou des droits de vote requis pour le succès de l'Offre sera atteint dès lors des actionnaires représentant environ 4.6% du capital apporteraient leurs titres dans le cadre de l'Offre.

L'acquisition du bloc et l'Offre Publique devraient être réalisées au cours du second semestre 2016. ***

A propos de Cegid Group

Acteur majeur de la transformation numérique, le Groupe Cegid propose aux entrepreneurs, aux entreprises, et au secteur public, des services cloud et des logiciels de gestion. S'appuyant sur une forte dimension d'entrepreneuriat et d'innovation, Cegid répond aux besoins de gestion comptable et financière, fiscale, et de ressources humaines des entreprises et organismes publics de toutes tailles. Le Groupe apporte aussi des solutions métiers aux entreprises des secteurs Manufacturing, Trade, Services et Retail, et aux professions comptables. Autour de son concept technologique MoBiCloTM qui allie Mobilité, Business intelligence et Cloud, Cegid intègre les nouveaux usages au coeur de sa politique d'innovation. Créé en 1983 par Jean-Michel Aulas, et dirigé par Patrick Bertrand, le Groupe Cegid compte aujourd'hui plus de 2200 collaborateurs, une trentaine d'agences en France et plus de 15 filiales ou bureaux dans le monde. L'entreprise Cegid (cotée en bourse sur Euronext Paris) équipe désormais plus de 135 000 sites clients et 430 000 utilisateurs, dont plus de 150 000 en mode SaaS, et affiche un chiffre d'affaires de 282 M€ en 2015. Pour la deuxième année consécutive, Cegid a obtenu la distinction « Élu Service Client de l'Année 2016 » dans la catégorie Éditeurs de logiciels. Plus d'informations : www.cegid.fr et www.cegid.com .

A propos de Silver Lake Partners

Silver Lake est le leader mondial de l'investissement en technologie, avec un portefeuille de près de 24 milliards de dollars d'actifs sous gestion et d'engagements en capital. Le portefeuille d'investissements de l'entreprise génère dans son ensemble plus de 100 milliards de chiffre d'affaires annuel. Le groupe emploie plus de 210.000 collaborateurs dans le monde. Silver Lake dispose d'une équipe de spécialistes en investissement et en opérationnel de près de 100 professionnels, basés à Londres, New York, Menlo Park, San Mateo, Hong Kong et Tokyo. Les sociétés en portefeuille actuelles de Silver Lake comprennent des entreprises telles qu'Alibaba Group, Avaya, Broadcom Limited, Cast & Crew, Ctrip, Dell, Global Blue, GoDaddy, Intelsat, Motorola Solutions, Quorum Business Solutions, Red Ventures, Sabre, Smart Modular, Solar Winds, Symantec, Vantage Data Centers, et WME/IMG. Plus d'informations à propos de Silver Lake et sur son portefeuille dans son intégralité, sont disponibles sur www.silverlake.com .

A propos de AltaOne Capital

AltaOne Capital est une société d'investissement basée à Londres et fondée en 2015 par Behdad Alizadeh et Shahriar Tadjbakhsh. Sa stratégie d'investissement repose sur l'acquisition de participations significatives dans un nombre restreint de sociétés européennes, leader sur leur marché, avec l'objectif de leur permettre d'accroitre la valeur de leur activité en exerçant son rôle d'actionnaire professionnel et actif. Chacun des deux fondateurs d'AltaOne dispose d'une expérience significative en tant qu'actionnaire de référence au sein de sociétés, cotées et non cotées, dans plusieurs secteurs d'activité, et notamment dans celui des Technologies, Médias et Télécommunications.

Ce communiqué de presse ne constitue pas une offre d'achat ni une invitation à vendre des titres.  L'Offre sera effectuée conformément à la documentation d'offre, qui comportera la description complète des termes et conditions de l'Offre. La documentation d'offre sera soumise à l'approbation de l'AMF et l'Offre ne sera ouverte qu'après publication de la décision de conformité par l'AMF. Toute décision relative à l'Offre ne devrait être prise qu'au regard de l'information contenue dans la documentation d'offre. Cette Offre concerne des titres d'une société française et est soumise à des contraintes de procédure et de publication qui peuvent différer de celles applicables dans d'autres juridictions notamment aux Etats-Unis d'Amérique. Par ailleurs, les membres du Consortium et leurs affiliés pourraient acquérir ou organiser l'acquisition de titres Cegid Group autrement que dans le cadre de l'Offre, et notamment sur le marché ou dans le cadre d'acquisitions négociées de gré à gré.

Media contact

Silver Lake
Benoit Grange – Brunswick
+33 1 53 96 83 83
bgrange@brunswickgroup.com